Investir no mercado de ações
Conheça Mandy. Ela é uma jovem profissional ocupada tentando construir sua carreira. Ela também quer começar a construir seu pé-de-meia, investindo no mercado de ações. Ela poderia investir em ações e títulos individuais. No entanto, ela também sabe que investir em ações e títulos individuais não é sua única opção.
Fundos mútuos: uma visão geral
Mandy pode investir em fundos mútuos. Um fundo mútuo é um fundo de investimento administrado por uma empresa de investimento. O fundo arrecada dinheiro para seu investimento com acionistas, como Mandy. Um fundo mútuo é administrado profissionalmente e normalmente utiliza uma estratégia de portfólio diversificada, muitas vezes composta por uma variedade de investimentos, incluindo ações, títulos, opções e moedas, entre outros.
Diferentes fundos mútuos têm diferentes estratégias de investimento. Alguns se concentram em valorizar e investir agressivamente, enquanto outros são mais conservadores e se concentram em fornecer renda para seus acionistas. O fundo cobrará uma taxa de administração paga pelos cotistas, que é uma porcentagem dos ativos sob sua gestão. Por exemplo, se um fundo tem um bilhão de dólares em ativos administrados e cobra uma taxa de administração de 0,3%, a taxa de administração anual desse fundo é de três milhões.
Vantagens de fundos mútuos
Investir em fundos mútuos oferece algumas vantagens importantes para Mandy. Investir com sucesso requer conhecimento e tempo para pesquisa. Mandy não tem o conhecimento ou o tempo para a pesquisa necessária para tomar decisões de investimento informadas. Um gestor financeiro fornece gerenciamento profissional de ativos para o fundo mútuo e faz todo o trabalho braçal para Mandy e os outros acionistas. Esses gerentes de dinheiro têm conhecimento, tempo, equipe e recursos para tomar decisões de investimento bem informadas.
Um investidor sábio não coloca todos os ovos na mesma cesta. Um princípio fundamental de investimento é a diversificação. Diversificação é uma estratégia de investimento em que uma pessoa investe em diversos tipos de investimentos com características diferentes. A ideia é que uma carteira de investimentos diversificada reduzirá o risco porque, se um investimento for mal, outro investimento provavelmente estará indo bem. Um fundo mútuo oferece automaticamente a Mandy um bom nível de diversificação porque um fundo mútuo é uma carteira de diversos investimentos.
Desvantagens dos fundos mútuos
Os fundos mútuos têm algumas desvantagens para investidores, como Mandy. Como discutimos acima, os fundos mútuos cobram taxas pela administração do fundo. Essas taxas podem reduzir os ganhos de Mandy em seu investimento.
Outra desvantagem é que os fundos mútuos geralmente não oferecem uma oportunidade de grandes retornos em comparação com os investimentos em ações individuais. Lembre-se de que os fundos mútuos usam uma estratégia de diversificação. Na maioria das vezes, alguns dos investimentos serão vencedores e alguns perdedores. Embora isso mantenha o risco de perda baixo, também significa que é mais raro obter ganhos enormes. Finalmente, depois que Mandy fizer seu investimento em um fundo mútuo, ela não terá controle sobre como seu dinheiro é investido, exceto para sacar dele.
Fundos negociados em bolsa
Um fundo negociado em bolsa , ou ETF , é um produto de investimento semelhante a um fundo mútuo. No entanto, as ações dos fundos negociados em bolsa são negociadas em uma bolsa, como uma ação. Você pode pensar nos ETFs como fundos mútuos que são negociados como ações.
Os fundos negociados em bolsa tentam igualar o mesmo retorno de um índice de mercado específico. Por exemplo, o S&P 500 Index Fund investe em uma carteira de ações do Standards & Poor Index em uma tentativa de obter o mesmo retorno que o próprio índice; se o S&P aumentar 8%, o S&P Index Fund idealmente irá igualá-lo.
Nem sempre é fácil para um investidor individual, como Mandy, fazer um investimento em um ETF. ETFs não vendem ações individuais. Em vez disso, eles vendem blocos de cerca de 50.000 ações chamados unidades de criação. Assim, as vendas iniciais de ETFs costumam ser compradas por grandes investidores institucionais, como fundos de pensão e seguradoras, que dispõem de recursos financeiros para adquiri-los. Porém, uma vez comprados os blocos de criação, eles podem ser divididos em ações individuais e vendidos no mercado secundário a investidores, como Mandy.
Vantagens desvantagens
Os fundos negociados em bolsa apresentam vantagens e desvantagens para os investidores. Do lado positivo, os ETFs oferecem diversificação, como os fundos mútuos. Eles também são gerenciados profissionalmente por especialistas.
Além disso, ao contrário dos fundos mútuos, os ETFs podem ser negociados em bolsa de valores. Por outro lado, como os ETFs são negociados, cada vez que você os negocia, você tem que pagar uma taxa de negociação. Além disso, só porque os ETFs podem ser negociados, não significa que sejam particularmente líquidos. Liquidez significa o grau em que um ativo, como um ETF, pode ser convertido em dinheiro. Em outras palavras, se ninguém quiser o ETF, pode ser difícil vender ações dele.
Resumo da lição
Vamos revisar o que aprendemos. Os fundos mútuos e os fundos negociados em bolsa oferecem aos investidores algumas vantagens importantes. Ambos fornecem aos investidores investimentos diversificados prontos que são gerenciados profissionalmente. Os fundos negociados em bolsa são negociados em bolsas de valores. Por outro lado, os investidores estarão sujeitos a várias taxas, e os retornos geralmente não são tão altos quanto o do investimento em ações individuais devido à estratégia de investimento diversificada. Claro, isso também torna os investimentos menos arriscados do que colocar todos os ovos na mesma cesta e apostar em uma ou algumas ações.
Resultados de Aprendizagem
Você poderá fazer o seguinte após esta lição:
- Descreva o que são fundos mútuos e fundos negociados em bolsa (ETFs)
- Explique as vantagens e desvantagens dos fundos mútuos e ETFs
- Resuma as semelhanças e diferenças entre fundos mútuos e ETFs