Recebíveis definidos
Conheça Lin. Ela é dona de uma pequena empresa de manufatura que faz sopas orgânicas em lata. Lin tem um problema. Uma máquina importante em sua fábrica quebrou sem possibilidade de reparo e ela precisa substituí-la imediatamente ou perderá uma tonelada de dinheiro com a deterioração de alimentos e pedidos que não pode atender. Para piorar as coisas, ela não tem dinheiro disponível para pagar US $ 300.000 para substituir o maquinário.
O que é ainda mais frustrante para Lin são os US $ 400.000 em contas a receber em seus livros que ainda não podem ser pagos. Uma conta a receber é o dinheiro que uma empresa ou pessoa deve pela entrega de um bem ou serviço, mas ainda não foi pago. Lin não exige pagamento imediato de seus maiores e mais importantes clientes; em vez disso, o pagamento é devido dentro de 60 dias da entrega. É quando os recebíveis atingem o vencimento e vencem. Consequentemente, Lin não será paga na maioria dessas contas a receber por cerca de dois meses, e isso presumindo que seus clientes façam seus pagamentos em dia, o que nem sempre acontece.
No entanto, Lin ainda tem algumas opções que podem permitir que ela converta os recebíveis em dinheiro imediatamente. Vamos dar uma olhada rápida em como ela pode fazer isso.
Factoring
Lin pode vender suas contas a receber a terceiros com desconto. Esse tipo de transação é conhecido como factoring e o terceiro é conhecido como fator . O preço que um fator pagará pelos recebíveis dependerá de quão longe está a data de vencimento e da facilidade de recebimento dos pagamentos.
Conseqüentemente, Lin provavelmente terá que deixar o fator em potencial auditar sua conta de recebíveis para determinar o quão recebíveis estão os recebíveis. Lin terá que dar um desconto maior (ou seja, aceitar um preço mais baixo) se uma quantia significativa das contas a receber estiver relacionada a clientes que demoram para pagar ou estão inadimplentes. Em outras palavras, quanto mais difícil for cobrar a dívida (ou seja, receber o pagamento), menos dinheiro o fator estará disposto a pagar, porque a empresa de factoring ganha seu dinheiro com a diferença entre o preço que paga pelas contas a receber e o valor ele realmente coleta.
Penhor
As contas a receber têm valor econômico mesmo que não possam ser convertidas imediatamente em dinheiro. Conseqüentemente, eles podem servir como garantia para um empréstimo. Por exemplo, Lin pode ir a seu banqueiro comercial regular e oferecer seus recebíveis como garantia para garantir um empréstimo para comprar o equipamento de que precisa. Se ela não pagar o empréstimo, o banco terá direito ao dinheiro arrecadado no vencimento das contas a receber. Oferecer um ativo a um credor para garantir um empréstimo é chamado de penhor .
Resumo da lição
Vamos revisar o que aprendemos. Uma conta a receber é o dinheiro devido como pagamento pela entrega de um bem ou serviço que ainda não foi pago. As contas a receber podem ser convertidas em dinheiro por meio de factoring ou penhor . O factoring envolve a venda de contas a receber a um terceiro, um factor , com desconto. Quanto mais difícil for cobrar as contas a receber, menor será o preço que um fator pagará por elas. A penhor envolve a oferta dos recebíveis como garantia de um empréstimo. Se você não pagar o empréstimo, o banco terá o direito de receber os pagamentos quando as contas a receber vencerem.