O Ciclo Operacional Definido
Desde o momento em que você gasta o dinheiro necessário para adquirir estoque até o momento em que recebe o dinheiro de volta dos clientes, chama-se ciclo operacional . A capacidade dos líderes de compreender e gerenciar o ciclo operacional da empresa é um dos mais importantes preditores da viabilidade dos negócios a longo prazo. Poucas coisas colocarão as empresas fora do mercado mais rápido do que gastar dinheiro mais rápido do que você recebe.
O ciclo operacional mede o quão bem você administra seu caixa. Antes de produzir um produto ou serviço, você precisa ter os materiais certos e os recursos certos (equipamentos, pessoas, etc.). Adquirir esses recursos e materiais custa dinheiro, então você gastou dinheiro antes de produzir ou vender qualquer coisa.
O ciclo operacional se divide nas seguintes partes:
- Prazo de execução: quanto tempo você tem para fazer o pedido dos materiais de que precisa para produzir o produto ou serviço.
- Tempo de produção : tempo que leva para fazer o produto ou entregar o serviço depois que todos os materiais são recebidos.
- Tempo de venda : a quantidade de tempo que leva para vender o produto depois de produzido.
- Tempo de entrega : o tempo que leva para entregar o produto ao cliente após a venda.
- Tempo de coleta de dinheiro : o tempo que leva para receber dinheiro do cliente depois que o produto é vendido e entregue.
Ciclos Operacionais da Indústria
As empresas podem não ter todos os componentes do ciclo operacional. Por exemplo, uma loja de varejo não terá tempo de produção porque compra produtos acabados para vender. No entanto, uma empresa de manufatura ainda teria tempo de produção. Uma vez que a maioria das lojas de varejo coleta dinheiro na hora da venda, elas também não terão tempo de entrega ou de coleta.
Os ciclos operacionais também podem durar por períodos variáveis. Os varejistas, por exemplo, podem ter um ciclo operacional de até um ano. Eles podem pagar em janeiro e não receber esse dinheiro de volta até dezembro. Nesse ínterim, você ainda terá que pagar aluguel, serviços públicos, salários e outros custos operacionais. Por esse motivo, as empresas devem planejar cuidadosamente suas compras para que não tenham excesso de estoque. Todo aquele excesso de estoque representa dinheiro pelo ralo.
As empresas que vendem para outras empresas geralmente vendem por conta, o que significa que o comprador tem até 30 dias para pagar pelo produto ou serviço após recebê-lo. Quando concedem crédito a seus clientes por 30 dias ou mais, eles atrasam o recebimento de dinheiro para cobrir todas as suas próprias despesas. É por isso que eles podem tentar encurtar o ciclo operacional (ou seja, just-in-time), que envolve não acumular estoque até que estejam prontos para usá-lo na produção.
Calculando o Ciclo Operacional
A maneira mais fácil de calcular o ciclo operacional é usando três taxas comuns: DIO, DSO e DPO. O ciclo operacional é calculado usando uma fórmula simples:
DIO + DSO – DPO = Ciclo Operacional
Vejamos cada termo do ciclo operacional.
- Dias de estoque pendentes (DIO) é uma medida de quanto tempo seu estoque fica na loja até que seja finalmente vendido. Se o seu produto sai voando da prateleira (por exemplo, Apple Iphone), então você terá um DIO baixo. No entanto, se você vende aparelhos grandes como geladeiras, terá um DIO maior. Eletrodomésticos grandes não vendem tão rapidamente. Isso significa que seu dinheiro ficará preso por mais tempo. O DIO é calculado como estoque final / custo diário das mercadorias vendidas.
- Dias de vendas pendentes (DSO) é uma medida de quão bem você gerencia suas contas a receber (ou seja, vendas a crédito). As vendas a crédito são originadas quando você vende mercadorias sem receber o pagamento no momento da venda. Em vez disso, você gera e entrega uma fatura, que é então paga pelo cliente. Prazos de pagamento curtos (por exemplo, 10 dias) e clientes que pagam bem resultam em um DSO baixo. Prazos de pagamento mais longos (por exemplo, 30 ou 60 dias) ou clientes com pagamentos atrasados resultam em um DSO mais alto. Quanto mais tempo seus clientes aceitarem o pagamento, mais dinheiro você acumulará e ficará indisponível para usar para outros fins. DSO é calculado como o saldo final de contas a receber / receita por dia.
- Dias a pagar pendentes (DPO) é uma medida de como você gerencia suas contas a pagar. As empresas das quais você comprou materiais, suprimentos ou serviços por conta irão faturar você e dar-lhe uma certa quantidade de dias para pagar. Embora pareça que você deseja demorar o máximo possível para pagar sua fatura, isso pode ser um erro. As empresas podem parar de fazer negócios com você ou começar a exigir o pagamento adiantado. Então você tem que gerenciar seu DPO. DPO é calculado como o saldo final de contas a pagar / custo diário das mercadorias vendidas.
Resumo da lição
Desde o momento em que você gasta o dinheiro necessário para adquirir estoque até o momento em que recebe o dinheiro de volta dos clientes, chama-se ciclo operacional . O ciclo operacional se divide nas seguintes partes: lead time , tempo de produção , tempo de vendas , tempo de entrega , tempo de coleta de dinheiro .
As empresas podem não ter todos os componentes do ciclo operacional e pode durar por períodos variáveis. Quando uma empresa vende por conta, ela pode tentar encurtar o ciclo operacional (ou seja, just-in-time), que envolve não acumular estoque até que esteja pronto para usá-lo na produção.
A maneira mais fácil de calcular o ciclo operacional é usando esta fórmula:
dias de estoque pendentes (DIO) + dias de vendas pendentes (DSO) – dias a pagar pendentes (DPO) = Ciclo operacional